Крыптаіндэксныя фонды і ETF: што гэта?

Фінансавыя прадукты, якія падтрымліваюцца крыпта, такія як крыптаіндэксныя фонды і біржавыя фонды (ETF), паказалі свой патэнцыял разбурыць цесна згуртаваны свет цэнтралізаваных фінансаў.

Тэхналогія блокчэйн, магутнасць крыптавалют, пастаянна застаецца ў галаве інвестараў. Крыптавалюты ўварваліся на сусветныя фінансавыя рынкі, абяцаючы разбуральную перадышку на фінансавых і грашовых рынках, прадаючы сілу дэцэнтралізацыі.

Аднак, хоць у іх ёсць патэнцыял для стварэння прыбытковага бізнесу, бяда ў тым, што немагчыма «інвеставаць у крыптавалюту», як гэта было б на фондавым рынку праз індэксныя фонды агульнага рынку.

Доўгі час гульцы на фондавым рынку заставаліся скептычна настроенымі або занадта занятымі, каб рэалізаваць «абяцанне пераменаў», якое прадугледжваюць крыптавалюты. Большасць не змаглі рэалізаваць новы патэнцыял крыптаграфіі, каб стаць сучасным фінансавым прадуктам, які яны маглі б спакаваць. Нягледзячы на ​​тое, што інвестыцыі ў пэўныя крыпта-токены магчымыя, трымаць дыверсіфікаваныя крыпта-актывы на вашых звычайных брокерскіх або нават пенсійных рахунках – не самая простая рэч.

Для тых, хто зацікаўлены, выбар з больш чым 2000 розных відаў крыптавалют застаецца нічым іншым, як кашмарам. Вы інвестуеце ў вялікія манеты, такія як Bitcoin і Ethereum, або выбіраеце меншыя? Гэта таму, што ніхто не можа сказаць, якія крыпта-актывы будуць апынуцца бычынымі або мядзведжымі ў будучыні. Крыптаіндэксныя фонды і ETF прапануюць патэнцыйным інвестарам магчымасць зрабіць стаўку на ўвесь рынак.

Паколькі фінансавыя фірмы пачынаюць упакоўваць гэты новы прадукт для патэнцыйных інвестараў, наша ўсёабдымнае кіраўніцтва разбярэ тэму крыптаіндэксных фондаў і ETF і ўсё, што вам трэба пра іх ведаць.

Што такое Crypto Index Fund?

Крыптаіндэксны фонд – гэта інвестыцыйны інструмент, які дазваляе карыстальнікам мець дыверсіфікаваны партфель крыптавалют. Дазваляючы інвестарам выбіраць групу крыптавалют замест аднаго крыпта-актыву, крыпта-індэксныя фонды дазваляюць карыстальнікам зніжаць узровень рызыкі, паколькі яны размяркоўваюць яго па розных актывах. Гэта падобна на гульню з усіх бакоў, каб вы ў канчатковым выніку выйшлі на першае месца.

Інвестыцыі ў крыптаіндэксныя фонды можна параўнаць з інвестыцыямі ва ўвесь фондавы рынак замест пакупкі акцый асобных кампаній. Менеджэры фондаў купляюць аналагічную долю ўсіх акцый у індэксе. Калі вы выкарыстоўваеце такую ​​стратэгію, вы будзеце спекуляваць на паказчыках усяго рынку, а не спадзявацца на акцыі адной кампаніі.

Напрыклад, калі вы з’яўляецеся прыхільнікам акцый такіх тэхналагічных гігантаў, як Apple, Facebook або Microsoft, вам лепш купіць усе тры, каб, калі цана аднаго ўпадзе, вы па-ранейшаму пакрываліся астатнімі.

Як працуюць фонды Crypto Index

Ідэя індэксных фондаў заключаецца ў стварэнні нескладанага інвестыцыйнага прадукту з мінімальнымі выдаткамі, які дапамагае карыстальнікам атрымліваць высокую аддачу ад інвестыцый, пазбягаючы рызык, звязаных з апрацоўкай асобных крыптавалют. Індэксны фонд адсочвае прадукцыйнасць, цану і капіталізацыю розных зменных групы крыптавалют, падобна індэксу S&P 500.

Праверце гэта:  Як стварыць PDF-формы з разлікамі ў Adobe Acrobat

Менеджэры фондаў выкарыстоўваюць даныя, даступныя ў блокчейне, для разліку прадукцыйнасці любой групы крыптавалют з дапамогай аўтаматызаванага працэсу індэксацыі, такім чынам выключаючы магчымасць умяшання чалавека, адвольнасці або памылак.

Фонды выкарыстоўваюць даныя, даступныя ў дамене блокчейн, для празрыстага вылічэння індэкса эфектыўнасці любой крыптавалютнай групы. Увесь працэс індэксацыі аўтаматызаваны з мінімальнымі магчымасцямі для чалавечых памылак, адвольнасці або ўмяшання. Токены, прапанаваныя рознымі криптовалютными індэкснымі фондамі, прадстаўляюць долі інвестара ў фондах. Кіраванне індэкснымі фондамі ажыццяўляецца з дапамогай выдзеленых сервераў, якія выкарыстоўваюць смарт-кантракты на аснове блокчейна.

Уплыў на крыптаіндустрыю

Крыптаіндэксныя фонды могуць быць карыснымі для крыптаінвестараў наступным чынам:

Прапануйце дыверсіфікацыю

У адрозненне ад іншых фінансавых актываў, прагназаванне цаны крыптавалют з’яўляецца складанай задачай з-за іх валацільнасць коштаў. У выніку любому інвестару, які спрабуе прааналізаваць прадукцыйнасць аднаго лічбавага актыву, перш чым прыняць інвестыцыйнае рашэнне, прыйдзецца выканаць шмат працы.

Выбар крыпта-індэкснага фонду дазваляе вам набываць розныя крыптавалюты за адну пакупку. Вы можаце стварыць дыверсіфікаваны партфель, павялічваючы тым самым свой капітал. Паколькі індэксныя фонды выкарыстоўваюць аўтаматызаванае адсочванне, вы можаце быць упэўнены, што вашыя актывы ў бяспецы, паколькі яны адсочваюць і індэксуюць.

Прыцягнуць новых інвестараў

Па-ранейшаму існуюць сумневы наконт бяспекі крыптаінвестыцый для мільёнаў патэнцыйных інвестараў, якія яшчэ не знаёмыя з блокчейн-светам. Крыптаіндэксныя фонды прапануюць скептычна настроеным патэнцыяльным інвестарам менш рызыкоўную прычыну інвеставаць у крыптавалюты. Інвестарам не трэба будзе ламаць галаву, аналізуючы асобныя актывы, а лепш пазнаёміцца ​​з рознымі крыптавалютамі праз адзін фонд. Гэта палягчае пачаткоўцам жаданне паглыбіцца ў крыптасферу.

Павышэнне папулярнасці

Нягледзячы на ​​нарастаючыя праблемы, такія як валацільнасць, з якімі сутыкаецца сектар, відавочна, што многія фінансавыя інстытуты ўжо бачаць увесь патэнцыял крыптавалют. Вось чаму вядучыя ўстановы ўжо запускаюць свае крыптаіндэксныя фонды.

Рост колькасці новых індэксных фондаў, якія прадаюць лічбавыя актывы як празрысты варыянт, які адрозніваецца ад іншых інфляцыйных і маніпулятыўных варыянтаў, у апошні час павялічыла папулярнасць крыпта. Паколькі розныя парламенты і фінансавыя ўстановы абмяркоўваюць нарматыўныя акты і бенчмаркінг, ёсць усе магчымасці таго, што інвестыцыі ў крыптаіндэксныя фонды хутка стануць больш даступнымі і зручнымі для пачаткоўцаў.

Плюсы інвеставання ў крыптаіндэксныя фонды 👍

Уорэн Бафет аднойчы апісаў індэксныя інвестыцыі як разумны фінансавы інструмент для інвестараў. Тое ж самае тычыцца крыптаіндэксных фондаў, калі разглядаць перавагі інвеставання ў адзін з іх. Яны ўключаюць у сябе:

Эканамічна эфектыўны

Паколькі кіраўнікі фондамі імітуюць індэксы, зборы, звязаныя з крыптаіндэкснымі фондамі, адносна ніжэйшыя ў параўнанні з іншымі даступнымі варыянтамі. Акрамя таго, паколькі менеджэры фондаў, хутчэй за ўсё, будуць гандляваць актывамі радзей, гэта зніжае спаганяемую камісію і зборы за транзакцыі.

Дыверсіфікацыя

Крыптаіндэксныя фонды шырока размяркоўваюць рызыкі інвестараў, дазваляючы ім інвеставаць у розныя крыптавалюты. Інвестыцыі ў індэксны фонд падвяргаюць вас розным крыпта-актывам. Замест таго, каб даследаваць і купляць розныя крыптавалюты, вам трэба толькі выбраць надзейны інвестыцыйны фонд для большага патэнцыялу прыбытку.

Больш лёгкае прыняцце рашэнняў

Інвестыцыі ў крыптаіндэксны фонд пазбаўляюць вас ад цяжкасцей прагназавання эфектыўнасці канкрэтнага крыптаактыву. Замест таго, каб засяроджвацца на адной канкрэтнай крыптавалюце, пошук кошыка, напоўненага рознымі крыпта-актывамі, дапамагае паменшыць эмацыянальныя інвестыцыі, паколькі вы не прывязаныя да пэўнай крыптавалюты.

Прадказальныя доўгатэрміновыя даходы

У адрозненне ад асобных крыптавалют, якія могуць не гарантаваць прыбытку, інвестары ў крыптаіндэксныя фонды могуць быць упэўнены ў некаторай прыбытковасці ў доўгатэрміновай перспектыве. Стабільны прыбытак, які прыносіць дыверсіфікацыя, хутка абараняе інвестараў ад любых вялікіх страт.

Праверце гэта:  12 лепшых рашэнняў API для геакадавання і карт для вашых прыкладанняў

Мінусы інвеставання ў індэксныя фонды 👎

Некаторыя недахопы інвеставання ў крыптаіндэксныя фонды ўключаюць наступнае:

Меншыя выгады

Наяўнасць у вашым партфелі крыптаграфій з нізкай прадукцыйнасцю можа лёгка прывесці да перашкоды для вашай прыбытковасці. У некаторых выпадках вы можаце сутыкнуцца з адтэрмінаванай прыбыткам у параўнанні з іншымі агрэсіўнымі формамі інвестыцый у криптовалюту.

Менш кантролю

Менеджэры крыптаіндэксных фондаў нясуць адказнасць за выбар крыпта-актываў, якія яны лічаць лепшымі ў любы момант. У выніку вы не можаце выдаліць або дадаць якія-небудзь крыптавалюты ў свой партфель.

Бар’ер для ўваходу

У той час як некаторыя крыптаіндэксныя фонды не прад’яўляюць мінімальных патрабаванняў да ўваходу, большасць з іх мае значную адпраўную кропку, якая можа лёгка напалохаць патэнцыйных інвестараў.

Што такое біржавыя фонды (ETF)?

Blockchain ETF – гэта інвестыцыйны фонд або прадукт, заснаваны на базавым крыпта-актыве. Блокчэйн-ETF спецыялізуюцца на інвеставанні ў крыпта-актывы, падобныя на акцыі кампаній, якія працуюць у блокчейне, або ў крыпта-гандлі. Blockchain ETFs не павінны інвеставаць у кампаніі, якія займаюцца выключна крыптавалютамі.

Калі вы, як інвестар, купляеце біржавы фонд, вы купляеце асноўныя актывы. У выніку вы маеце права на атрыманне часткі прыбытку, атрыманага ад росту базавага актыву ў адносінах да кошту вашых інвестыцый. Звярніце ўвагу, аднак, што як інвестар у ETF, вы не валодаеце базавым актывам, як вы валодаеце акцыямі. ETF гандлююцца на рынках ETF, падобна таму, як акцыі купляюцца і прадаюцца на фондавым рынку.

Таксама важна адзначыць, што існуе розніца паміж блокчейн ETF і Bitcoin або Ethereum ETF. У той час як блокчэйн ETF заснаваны на каштоўнасці тэхналогіі блокчэйн, крыпта ETF заснаваны на кошце пэўнай адной крыптавалюты, няхай гэта будзе біткойн або эфірыум.

У той час як Blockchain ETF адсочваюць акцыі кампаній, якія інвеставалі ў тэхналогію, крыпта ETF адсочвае кошт канкрэтнага крыпта-актыву. У цяперашні час існуе дакладнае рэгуляванне адносна законнасці блокчейн ETF, у той час як ETF па-ранейшаму спрачаюцца з рэгулятарамі ў большасці юрысдыкцый.

Як працуе Crypto ETF?

У адрозненне ад традыцыйных ETF, якія цалкам валодаюць базавым фінансавым актывам, крыпта ETF адрозніваюцца тым, што яны валодаюць крыпта-акцыямі, ф’ючэрсамі на криптовалюту або любым іншым інструментам на аснове криптовалюты. Крыпта ETF працуюць, імітуючы рух коштаў базавых крыпта-актываў.

У цяперашні час Crypto ETF не дазволены для захоўвання фактычных крыптавалют, паколькі многія рэгулюючыя органы па-ранейшаму лічаць іх занадта рызыкоўнымі. У выніку яны могуць мець камбінацыю крыпта-акцый, апцыён або ф’ючэрсаў, якія ўдзельнічаюць у сектары криптовалют.

Аднак, паколькі ETF неабавязкова захоўваюць крыптавалюты, бываюць моманты, калі іх рух можа не адпавядаць базавым крыпта-актывам. У большасці выпадкаў ETF будуць адлюстроўваць вытворныя крыпта, а не самі крыпта-актывы.

Як вызначаецца кошт Crypto ETF

Кошт чыстых актываў крыпта-ETF вызначаецца на аснове разліку базавых актываў у рэжыме рэальнага часу. Паколькі на ваганне коштаў ETF ўплывае кошт базавага крыпта-актыву, вы можаце чакаць, што яго кошт будзе адлюстроўваць цану актыву. Усе ETF тлумачаць больш дробныя дэталі таго, як яны разлічваюць сваю ацэнку, і, такім чынам, інвестарам рэкамендуецца ўважліва прачытаць праспект, калі яны плануюць далучыцца.

Плюсы Crypto ETF 👍

Ёсць некалькі пераваг, звязаных з інвеставаннем у крыпта ETF, напрыклад:

Ўздзеянне крыптавалюты па-за біржамі

Да ETF нерэгулюемыя і рызыкоўныя крыптабіржы былі адзіным спосабам ўзаемадзеяння з крыптаінвестыцыямі. Крыпта ETF цяпер прапануюць кантакты з біткойнамі далей ад біржаў.

Праверце гэта:  14 лепшых пашырэнняў VS Code для распрацоўшчыкаў

Ніякіх праблем з бяспекай

Праблемы бяспекі і захоўвання былі гарачымі тэмамі ў крыптасферы, а гісторыі пра махлярства траплялі ў загалоўкі. Аднак з ETF інвестарам не трэба непасрэдна трымаць базавы актыў, што выключае рызыку крадзяжу. У выніку вам ніколі не прыйдзецца турбавацца аб тым, што вы забудзецеся або страціце адрас свайго крыптакашалька.

Больш выразныя падатковыя наступствы

Не хапае яснасці адносна падатковых наступстваў, калі вы валодаеце крыптавалютамі, і прыбытку, які вы атрымліваеце, гандлюючы імі. Аднак пры працы з ETF падатковае заканадаўства больш дакладнае.

Ёсць больш пытанняў, чым адказаў адносна падатковых наступстваў крыптавалюты і прыбытку ад гандлю гэтымі лічбавымі актывамі. Тым не менш, падатковае заканадаўства рэзкае, і гэта законы, якія будуць рэгуляваць падаткі, звязаныя з гэтымі сродкамі.

Мінусы інвеставання ў крыпта ETF 👎

Як і ўсе добрыя рэчы ў жыцці, на фінансавых рынках ніколі не было такога ідэальнага інвестыцыйнага інструмента. Ніжэй прыведзены недахопы інвеставання ў крыпта ETF:

Адсутнасць рэгулявання

У той час як ф’ючэрсы на крыпта рэгулююцца, крыптавалюты, такія як біткойн, не рэгулююцца. Адсутнасць рэгулявання стала шыпом у плоць для крыпта-актываў, і гэта лёгка перацякае ў любыя звязаныя з імі інвестыцыі, калі інвестары кідаюць валюту.

Вельмі спекулятыўны

Крыптавалюты і блокчейн – адносна новыя тэхналогіі. Нягледзячы на ​​тое, што яны абяцаюць змены ў сусветнай грашовай сістэме, тут і там ёсць праблемы, над якімі яшчэ працуюць, перш чым яны змогуць атрымаць шырокае прыняцце. Вось чаму інвестыцыі ў крыпта ETF па-ранейшаму вельмі спекулятыўныя.

Валацільнасць

Крыптавалюты вельмі валацільныя, што азначае больш высокі ўзровень рызыкі.

Больш высокія зборы

Нягледзячы на ​​​​тое, што інвестыцыйныя фонды звычайна налічваюць некаторыя зборы за кіраванне, крыптаграфічныя ETF бяруць некалькі больш высокія зборы, чым звычайныя ETF.

Няма дывідэндаў

Крыптавалюты не з’яўляюцца кампаніямі, і, такім чынам, вы не можаце чакаць, што якія-небудзь дывідэнды з’яўляюцца часткай вашай аддачы ад інвестыцый.

Адсутнасць дыверсіфікацыі

Крыпта-ETF характэрныя толькі для канкрэтных крыпта-ф’ючэрсаў. У адрозненне ад традыцыйных ETF, дзе вы можаце інвеставаць у шырокі спектр каштоўных папер або ўвесь рынкавы індэкс, калі вы выбіраеце Bitcoin ETF, вы не можаце дыверсіфікаваць іншыя фінансавыя актывы.

Ці варта інвеставаць у крыптаіндэксныя фонды і ETF?

Інвестуючы ў крыптаіндэксныя фонды або ETF, вы не можаце знайсці адназначнага адказу. Нягледзячы на ​​тое, што інвестыцыі ў крыптаграфію могуць атрымаць значную выгаду, існуе таксама рызыка з-за нестабільнай прыроды крыпта-актываў. Аднак, што тычыцца інвеставання, вы добры кандыдат, калі вы маладыя або дастаткова моцныя, каб цярпець любыя рызыкі, звязаныя з інвестыцыямі ў крыптаграфію.

Асноўны крыптаіндэксны фонд або інвестар ETF не супраць атрымаць доступ да крыпта-актываў, не абавязкова трымаючы актывы ў сваім партфелі. Паколькі крыптаіндэксныя фонды і ETF толькі пачынаюць з’яўляцца на рынку, многія энтузіясты крыпта, якія лічаць, што яны з’яўляюцца грашыма будучыні, рады дадаць яшчэ адно пяро ў сваю шапку.

Паколькі ніхто не можа сказаць, што чакае будучыня, гісторыя паказвае, што ёсць вялікі патэнцыял для атрымання прыбытку для тых, хто інвестуе ў першыя дні. Аднак, калі вы вырашыце інвеставаць у крыптаіндэксныя фонды або ETF, правядзіце даследаванне, атрымайце веды аб крыптах і разлічыце магчымыя рызыкі. Самае галоўнае, абмяжуйце свае інвестыцыі сумай, якую вам зручна страціць, калі справы пойдуць на поўдзень.